En 2022, debido a factores como la epidemia nacional y la inflación internacional, la demanda de productos químicos se vio presionada a corto plazo, y los fabricantes nacionales experimentaron una reducción de inventarios a corto plazo. Al mismo tiempo, la inestabilidad internacional impulsó la operación de altos precios de la energía, lo que generó cierta presión en los costos upstream. Existe una clara diferenciación. Se ha clasificado el mercado de algunos materiales y se ha descubierto que, en los últimos dos años, los precios de algunos productos se han disparado un 700%, y el mercado ha continuado expandiéndose. De cara a 2023, ¿dónde se encuentra la oportunidad?
El 700% Aumentaron en dos años, los pedidos de materia prima están programados para el próximo año.
LitioHYdroxide: varios fabricantes downstream se hicieron con el control
En medio de una situación de mercado de oferta y demanda ajustada, los fabricantes posteriores adquirieron rápidamente hidróxido de litio.
El Grupo Yahua anunció que su filial 100% propiedad de Yahua Lithium (Ya'an) y Aisi Kai New Energy (Shanghái) de SK firmaron un contrato de suministro de hidróxido de litio para baterías. Ya'an Lithium garantiza que, entre 2023 y 2025, suministrará productos de Aisi, con un suministro total de 20.000 a 30.000 toneladas.
Aiscai también ha firmado el “Contrato de Ventas (2023-2025)” con Tianyi Lithium y Sichuan Tianhua para vender productos de hidróxido de litio de grado de batería a Aiskai a partir de 2023, según el cual el contrato prevé una entrega uniforme cada mes y envíos anuales que no excedan la cantidad total acordada en el contrato (dentro de ±10%).
Además de las empresas de baterías, las automotrices también compiten activamente por el óxido de hidrógeno y litio. Mercedes-Benz anunció un acuerdo con la canadiense-alemana Rock Tech Lithium. En promedio, la primera comprará a la segunda 10.000 toneladas de hidróxido de litio para baterías cada año, con un valor de transacción de 1.500 millones de euros. GM y Livent, empresa de tecnología de litio y energía de LIG, han firmado un acuerdo a largo plazo para garantizar la disponibilidad de las materias primas clave para la fabricación de baterías de vehículos eléctricos. Entre ellos, Livent suministrará hidróxido de litio para baterías a General Motors en un plazo de seis años a partir de 2025.
Desde la perspectiva de los datos del mercado, combinados con el progreso actual del desarrollo de los recursos de litio upstream, la construcción de empresas de procesamiento de sal de litio y la expansión de nuevas empresas energéticas downstream, la oferta y la demanda de hidróxido de litio todavía están en un equilibrio estrecho, y se espera que continúe hasta 2023.
PVDF: su precio se ha multiplicado por siete, es difícil cubrir la brecha de suministro
A medida que el mercado downstream continúa en auge, la brecha entre la oferta y la demanda de PVDF para baterías de litio sigue aumentando, la capacidad de producción de la materia prima R142B está desbordada y la oferta en el mercado es considerable. El precio de mercado del PVDF para baterías de litio ha ascendido a 700.000 yuanes/tonelada, casi 7 veces más que a principios de 2021.
Debido a la limitada capacidad de producción de PVDF para baterías de litio en China, y a la imposibilidad de convertir la capacidad de producción de PVDF convencional en PVDF de nivel de batería de litio a corto plazo, la producción de materia prima R142B está estrictamente controlada y su expansión es lenta, lo que resulta en una lenta liberación de la capacidad nacional de producción de PVDF para baterías de litio. Es difícil compensar esta situación. Con el aumento de las ventas de vehículos de nueva energía en el segundo semestre del año, se espera que el mercado de PVDF mantenga un alto nivel de prosperidad en 2022, lo que impulsará los precios del PVDF y ayudará a las empresas de PVDF a mejorar aún más su rendimiento anual.
PVP: La fecha de entrega de algunos productos se retrasará hasta enero
Debido a los conflictos geográficos y la crisis energética, la capacidad de producción de los gigantes químicos europeos ha disminuido, los pedidos a empresas nacionales se han disparado y fuentes relevantes de fabricantes nacionales de PVP afirmaron que "los productos relacionados con PVP de la compañía tienen una seria cartera de pedidos, y el plazo de entrega de algunos productos se ha pospuesto hasta enero del próximo año".
Fuentes relevantes de un fabricante de PVP informaron que la capacidad de producción de PVP de los fabricantes europeos ha disminuido significativamente y que un gran número de pedidos internacionales se ha desviado a empresas nacionales. Actualmente, la empresa tiene una cartera de pedidos de casi 1000 toneladas de productos de PVP, y la entrega de algunos productos está prevista para finales de año o incluso enero del próximo.
Industria fotovoltaica: cartera de pedidos hasta 2030
Daqo Energy ha firmado un contrato de compraventa con un cliente. El contrato estipula que se espera que el cliente adquiera 148.800 toneladas de bloques de lavado libre de primera calidad de nivel solar a Daqo Energy entre enero de 2023 y diciembre de 2027, con un importe estimado de compra de 45.086 millones de yuanes. Desde 2022, Daqo Energy ha firmado ocho contratos importantes por un total aproximado de 370.000 millones de yuanes.
Longji Green Energy y sus nueve filiales firmaron un contrato de compraventa a largo plazo de materiales de polisilicio con Daqo New Energy, filial de Daqo Energy. Según el contrato, la cantidad de materiales de polisilicio comercializados entre ambas partes entre mayo de 2023 y diciembre de 2027 fue de 25,128 millones de toneladas. El importe total de este contrato asciende a aproximadamente 67.156 millones de yuanes.
Shuangliang Silicon Materials (Baotou) Co., LTD., filial 100% propiedad de Shuangliang Energy Saving Co., Ltd., ha firmado el Contrato de Compra y Suministro de Polisilicio con las partes interesadas. En este contrato se acuerda que Shuangliang Silicon Materials (Baotou) Co., Ltd. adquirirá 155.300 toneladas de materiales de polisilicio entre 2022 y 2027, con un importe estimado de 47.056 millones de RMB.
En la actualidad, la industria fotovoltaica china sigue mostrando un buen desarrollo. En los tres primeros trimestres, la tasa de crecimiento de la industria fotovoltaica superó el 100%, y las exportaciones de este sector superaron los 40 mil millones de dólares estadounidenses, con un crecimiento interanual cercano al 100%. Desde principios de este año, varias empresas de silicio que cotizan en bolsa han anunciado con frecuencia importantes contratos y han firmado más de diez pedidos de venta de silicio a largo plazo, con un volumen total superior a los 3 millones de toneladas y un importe superior a los 800 mil millones de yuanes. Alrededor del 92% de la producción de la industria del silicio en 2022 fue captada por empresas del sector downstream, y se han firmado algunos contratos a largo plazo hasta 2030.
Se espera que en 2023 surjan nuevas vías, como nuevos materiales y la recuperación de la demanda.
Actualmente, la industria química está cambiando de la fabricación a gran escala a la fabricación de alta calidad. Han surgido nuevos materiales con baja penetración en las empresas chinas, y se ha acelerado la introducción de nuevos materiales como el silicio, las baterías de litio, el POE y otros. Al mismo tiempo, la demanda de productos derivados se está abriendo gradualmente. El impacto de la epidemia de 2023 se ha atenuado gradualmente, y se espera que la demanda impulse las oportunidades de inversión en esta nueva vía.
Actualmente, los precios de los principales productos químicos han caído y se encuentran en su nivel más bajo. Al 2 de diciembre, el Índice de Precios de Productos Químicos de China (IPCC) cerró en 4.819 puntos, un descenso del 7,86 % respecto a los 5.230 puntos de principios de este año.
Creemos que se espera que la economía mundial crezca de forma sostenida en 2023, especialmente que la economía nacional inicie una nueva fase de recuperación. El líder de la industria alcanzará un crecimiento del rendimiento en la fase de recuperación de la demanda. Además, se han disparado nuevas vías, como nuevos materiales y la recuperación de la demanda. Acelerar el lanzamiento. Para 2023, nos centramos en tres categorías de productos:
(1) Biología sintética: En el contexto de la neutralidad de carbono, los materiales de origen fósil podrían verse afectados negativamente. Los materiales biológicos marcarán un hito con un excelente rendimiento y ventajas en costos. Se espera que la biología sintética, como nueva forma de producción y aplicación a gran escala en otros campos, marque un hito, y se espera que la demanda del mercado se abra gradualmente.
(2) Nuevos materiales: La importancia de la seguridad de la cadena de suministro de productos químicos se destaca aún más, el establecimiento de un sistema industrial independiente y controlable es inminente, se espera que algunos materiales nuevos aceleren la realización del reemplazo doméstico, como el tamiz molecular y catalizador de alto rendimiento, materiales de adsorción de aluminio, aerogeles, materiales de recubrimiento de electrodos negativos y otros nuevos materiales, la permeabilidad y la participación de mercado aumentarán gradualmente, se espera que la nueva pista de materiales acelere el crecimiento.
(3) Revelación de la demanda inmobiliaria y de consumo: Con la publicación de señales por parte del gobierno para relajar el mercado inmobiliario y optimizar la estrategia de prevención y control de precisión de la epidemia, se espera que la mejora marginal de las políticas inmobiliarias, la prosperidad del consumo y la cadena inmobiliaria se reparen, y se espera que los productos químicos de la cadena inmobiliaria y de consumo se beneficien.
Fecha de publicación: 20 de diciembre de 2022