En 2022, en un contexto de precios elevados del carbón en bruto y un continuo crecimiento de la capacidad de producción nacional en el mercado interno de metanol, se observó una tendencia de vibración en forma de "W" con una amplitud máxima superior al 36%. De cara a 2023, los expertos del sector creen que el mercado de metanol de este año seguirá la tendencia macroeconómica y cíclica del sector. Con el ajuste de la oferta y la demanda y la regulación de los costos de las materias primas, se espera que la demanda de producción crezca simultáneamente, lo que permitirá que el mercado se estabilice. También se observan características como la desaceleración del crecimiento de la capacidad de producción, cambios en la estructura del consumidor y múltiples fluctuaciones en el mercado. Al mismo tiempo, el impacto de las importaciones en el mercado interno podría reflejarse principalmente en la segunda mitad del año.
La tasa de crecimiento de la capacidad se ralentiza.
Según las estadísticas de Henan Chemical Network, en 2022, la capacidad de producción de metanol de mi país fue de 5,545 millones de toneladas, y la capacidad mundial de producción de metanol se concentró en China. A finales de 2022, la capacidad total de producción de metanol de mi país fue de aproximadamente 113,06 millones de toneladas, lo que representa el 59% de la capacidad total de producción mundial, y la capacidad de producción efectiva fue de aproximadamente 100 millones de toneladas, un aumento del 5,7% interanual.
Han Hongwei, vicepresidente de la Asociación de la Industria Petrolera y Química de Henan, afirmó que en 2023, la capacidad de producción de metanol de mi país continuará creciendo, pero el ritmo de crecimiento se ralentizará. En 2023, la nueva capacidad de metanol de mi país podría alcanzar los 4,9 millones de toneladas. Para entonces, la capacidad total de producción nacional de metanol llegará a los 118 millones de toneladas, lo que representa un aumento interanual del 4,4%. Actualmente, la nueva planta de conversión de carbón a metanol se ha reducido significativamente, principalmente debido a la promoción del objetivo de "doble carbono" y al elevado coste de inversión de los proyectos de la industria química del carbón. La posibilidad de que la nueva capacidad se convierta eficazmente en capacidad de producción real en el futuro también requiere atención a las directrices políticas del "Decimocuarto Plan Quinquenal" en lo que respecta a la nueva industria química del carbón, así como a los cambios en las políticas de protección ambiental y del carbón.
Según la información recabada en primera línea del mercado, al 29 de enero, el precio de mercado principal del metanol nacional había subido a 2600 yuanes (precio por tonelada, lo mismo que se indica a continuación), e incluso el precio en puerto alcanzó los 2800 yuanes, lo que representa un incremento mensual del 13 %. «El impacto del lanzamiento de nueva capacidad en el mercado podría reflejarse en la segunda mitad del año, y se espera que continúe la recuperación del precio del metanol, que alcanzó su mínimo a principios de año», declaró Han Hongwei.
Cambios en la estructura de consumo
El responsable del proyecto Zhongyuan Futures Methanol afirmó que, debido a la prevención y el control de la epidemia y al debilitamiento de la economía, la estructura de consumo futuro de metanol también cambiará. En particular, se prevé que la tasa de desarrollo de la conversión de carbón a olefinas, que representa aproximadamente el 55% del consumo, se ralentice, mientras que se espera que la aplicación en las industrias tradicionales de procesamiento vuelva a crecer.
Cui Huajie, responsable de la gestión química de Henan Ruiyuanxin, afirmó que la demanda de olefinas se ha debilitado desde 2022 y que, si bien el mercado del metanol crudo se ha visto afectado por las fluctuaciones, sigue siendo relativamente alto. Debido a los elevados costes, la conversión de carbón a olefinas mantiene pérdidas constantes durante todo el año. Como consecuencia, el desarrollo de este proceso ha mostrado signos de desaceleración. Con el proyecto integrado de refinación y química de máxima capacidad en el país en 2022 (refinación y producción integral de Shenghong), el proyecto de metanol-olefina Slipon (MTO) alcanzará teóricamente los 2,4 millones de toneladas. La tasa de crecimiento real de la demanda de olefinas en metanol se ralentizará aún más.
Según un gerente de Henan Energy Group, en el sector tradicional de procesamiento de metanol, se lanzarán numerosos proyectos de ácido acético entre 2020 y 2021 debido a su alta rentabilidad, y la capacidad de producción de ácido acético ha mantenido un incremento anual de 1 millón de toneladas en los últimos dos años. En 2023, se espera que se añadan 1,2 millones de toneladas de ácido acético, seguidas de 260 000 toneladas de cloruro de metano, 180 000 toneladas de metil tert-butil éter (MTBE) y 550 000 toneladas de N,n-dimetilformamida (DMF). En general, el crecimiento de la demanda en la industria tradicional de procesamiento de metanol muestra una tendencia al alza, y el patrón de consumo interno de metanol presenta nuevamente una tendencia de desarrollo diversificada, y la estructura de consumo podría cambiar. Sin embargo, los planes de producción de esta nueva capacidad en las industrias tradicionales de procesamiento posterior se concentran principalmente en la segunda mitad o a finales de año, lo que tendrá un apoyo limitado para el mercado del metanol en 2023.
Las perturbaciones del mercado son inevitables.
Según la estructura actual de oferta y demanda, Shao Huiwen, un comentarista de mercado sénior, afirmó que la capacidad de producción nacional de metanol ya ha experimentado cierto grado de sobrecapacidad, pero debido al alto costo de las materias primas para el metanol, esto podría seguir viéndose afectado. Aún está por verse si la nueva capacidad de producción de metanol podrá planificarse para 2023 según lo previsto. La producción también se concentra en la segunda mitad del año, lo que favorecerá la formación del mercado de metanol en la primera mitad de 2023.
Desde la perspectiva del proceso de producción de nuevos dispositivos para la fabricación de metanol en el extranjero, la capacidad de producción se concentra en la segunda mitad del año. La presión de las importaciones puede ser evidente en este periodo. Si aumenta la oferta de importaciones de bajo costo, el mercado nacional de metanol seguirá viéndose afectado por los productos importados durante la segunda mitad del año.
Además, en 2023, la industria tradicional de procesamiento de metanol y las industrias emergentes planean poner en producción nuevas unidades, entre las cuales la nueva capacidad de MTO es principalmente producción integrada, el combustible limpio de metanol tiene un mercado incremental en el campo de las nuevas energías, se espera que la demanda de metanol aumente, pero la tasa de crecimiento podría seguir desacelerándose. El mercado interno de metanol en su conjunto todavía está en un estado de sobreoferta. Se espera que el mercado interno de metanol aumente primero y luego se estabilice en 2023, y no se puede descartar la posibilidad de un ajuste en la segunda mitad del año. Sin embargo, debido al alto costo del carbón crudo y el gas natural, es difícil mejorar el mercado del metanol a corto plazo, y el impacto general es inevitable.
Según fuentes del sector, se prevé que la tasa de crecimiento anual promedio de la capacidad de producción de metanol en los próximos cinco años se mantenga estable entre el 3 % y el 4 %. Asimismo, con la integración industrial y la modernización tecnológica, la producción de más de un millón de toneladas de metanol a olefinas seguirá siendo la principal opción, mientras que el carbono verde y otros procesos emergentes la complementarán. La conversión de metanol a aromáticos y a gasolina también contará con nuevas oportunidades de desarrollo gracias a la expansión de la escala industrial, pero la producción integrada autosuficiente seguirá siendo la tendencia dominante. El poder de fijación de precios estará en manos de las grandes empresas líderes, y se espera que la volatilidad del mercado del metanol mejore.
Fecha de publicación: 8 de febrero de 2023